空頭看漲期權到期日價值=-Max(股票市價-執(zhí)行價格，0) 凈損益=空頭看漲期權到期日價值+收到的期權費用 比如，執(zhí)行價格時10元，期權費用為1元，我們假設這時候，股價為5元，低于執(zhí)行價格，那么客戶就不會行權 空頭看漲期權到期日價值=-Max(股票市價-執(zhí)行價格，0)=0 凈損益=空頭看漲期權到期日價值+收到的期權費用=0+1=1 假設執(zhí)行價格時10元，期權費用為1元，我們假設這時候，股價為15元，高于執(zhí)行價格，客戶就會行權 空頭看漲期權到期日價值=-Max(股票市價-執(zhí)行價格，0)=-5 凈損益=空頭看漲期權到期日價值+收到的期權費用=-5+1=-4

空頭看跌期權到期日價值=-Max(執(zhí)行價格-股票市價，0) 空頭看跌期權凈損益=空頭看跌期權到期日價值+期權價格 比如，執(zhí)行價格時10元，期權費用為1元，我們假設這時候，股價為5元，低于執(zhí)行價格，那么客戶就會行權 空頭看跌期權到期日價值=-Max(執(zhí)行價格-股票市價，0)=-5 空頭看跌期權凈損益=空頭看跌期權到期日價值+期權價格=-5+1=-4 假設執(zhí)行價格時10元，期權費用為1元，我們假設這時候，股價為15元，高于執(zhí)行價格，客戶就不會行權 空頭看跌期權到期日價值=-Max(執(zhí)行價格-股票市價，0)=0 空頭看跌期權凈損益=空頭看跌期權到期日價值+期權價格=0+1=1